Российский финтех-рынок
Основная статья: Финансовые технологии (финтех) в России
Украинский финтех-рынок
Основная статья: Финтех (рынок Украины)
Европейский финтех-рынок
Основная статья: Финансовые технологии (финтех) в Европе
Индийский финтех-рынок
Основная статья: Финансовые технологии (финтех) в Индии
Литовский финтех-рынок
Основная статья: Финансовые технологии (финтех) в Литве
Казахстанский финтех-рынок
Основная статья: Финансовые технологии (финтех) в Казахстане
2023
Названы главные тренды на мировом финтех-рынке в 2024 году
В 2024 году на мировом финтех-рынке могут произойти серьезные изменения, связанные с применением технологий искусственного интеллекта, развитием криптовалютного сектора и внедрением цифровых валют центробанков. Об этом в середине декабря 2023 года сообщила независимая консалтинговая компания deVere Group, назвавшая шесть главных трендов глобальной отрасли финансовых технологий.
1. Рост значимости криптовалют
Аналитики говорят, что растущее признание криптовалют традиционными финансовыми учреждениями наряду с дополнительными мерами регулирования в 2024 году будет способствовать дальнейшему распространению цифровых активов. Кроме того, Комиссия по ценным бумагам и биржам США официально одобрила открытие спотовых инвестиционных фондов (ETF), связанных с биткоином. Это откроет доступ к криптовалюте на традиционном финансовом рынке.
2. Распространение цифровых валют центральных банков (CBDC)
В тандеме с ростом популярности криптовалют развитие CBDC, полагает deVere Group, станет одной из определяющих тенденцией на мировом финтех-рынке в 2024 году. Несколько центральных банков по всему миру активно изучают или разрабатывают свои собственные цифровые валюты, стремясь модернизировать платежные системы и повысить доступность финансовых услуг для граждан и бизнеса. CBDC предлагают правительствам больший контроль над денежно-кредитной политикой и предоставляют возможность оптимизировать финансовые операции. Кроме того, такие цифровые валюты могут снизить зависимость от наличных денег и повысить эффективность трансграничных платежей.Гид по NGFW. 10 наиболее заметных продуктов, доступных на российском рынке
3. Внедрение искусственного интеллекта
Аналитики полагают, что в 2024-м финтех-компании будут более активно применять ИИ для улучшения качества обслуживания клиентов, оптимизации операций и принятия более обоснованных решений. Кроме того, алгоритмы ИИ помогут в выявления угроз и снижении потенциальных рисков. Вместе с тем чат-боты и консультанты на основе нейросетей изменят способы предоставления финансовых услуг.
4. Растущий спрос на мобильные платежи
Удобство и доступность мобильных платежей делают их все более популярными, и в 2024 году эта тенденция, по мнению deVere Group, сохранится. Потребители по всему миру осознают простоту проведения транзакций при помощи смартфонов путем нажатия всего нескольких кнопок. Аналитики полагают, что финтех-компании продолжат инвестировать средства в разработку удобных решений мобильных платежей. Такие технологии предоставляют доступ к цифровым финансовым услугам в том числе жителям удаленных и труднодоступных регионов.
На фоне быстрого развития финтех-отрасли появляются новые мошеннические схемы и более сложные киберугрозы. Поэтому, считают аналитики, в 2024 году кибербезопасности в финансовой отрасли будет уделяться повышенное внимание. При этом большое значение будут иметь методы биометрической аутентификации, такие как сканирование отпечатков пальцев и распознавание лиц. Биометрия обеспечивает дополнительный уровень безопасности, защищая персональные данные пользователей.
6. Глобальная финансовая доступность
Финтех играет ключевую роль в предоставлении финансовых услуг населению по всему миру, в том числе там, где затруднен или отсутствует доступ к традиционным банковским сервисам. Ожидается, что в 2024 году финтех-компании будут использовать такие решения, как мобильный банкинг, микрофинансирование и блокчейн, чтобы преодолеть этот разрыв. Расширение доступа к финансовым услугам, особенно в развивающихся регионах, может способствовать сокращению бедности и развитию экономических возможностей в глобальном масштабе.[1]
Инвестиции в мировой финтех за год рухнули на 48% до $51,2 млрд
По итогам 2023 года инвестиции в мировой финтех составили приблизительно $51,2 млрд. Это на 48% меньше, чем в 2022 году, когда показатель лежал на отметке $99 млрд. Такие цифры приводятся в исследовании организации Innovate Finance, результаты которого обнародованы 10 января 2024 года.
Средства, инвестированные в финтех в 2023 году, были распределены по 3973 сделкам по сравнению с 6397 сделками в 2022-м. Таким образом, падение по данному значению зафиксировано на уровне 61%. Наибольший объем инвестиций в финтех-секторе в 2023 году пришелся на США — более $24 млрд в рамках 1530 сделок. Британия находится на втором месте с $5,1 млрд, а замыкает тройку Индия с $2,5 млрд. Далее следуют Сингапур с $2,2 млрд и Китай с $1,8 млрд. Отмечается, что в 2023-м британский финтех-сектор получил больше инвестиций, чем следующие 28 европейских стран вместе взятые.
Инвестиции в размере $5,1 млрд, привлеченные британскими финтех-компаниями, были распределены по 409 сделкам. Для сравнения: в 2022-м эти цифры составляли $14,6 млрд и 592 сделки. Падение в денежном выражении оказалось на отметке 65%. Это снижение соответствует показателям многих других рынков из топ-10. В США, например, наблюдается сокращение инвестиций на 44% по сравнению с 2022 годом. Лондон продолжает оставаться ведущим мировым инвестиционным центром в сфере финтех: в 2023 году было привлечено $4,5 млрд, что на 56% меньше, чем в 2022-м. В целом, топ-10 государств выглядит следующим образом:
- США: 1530 сделок, $24,2 млрд;
- Британия: 409 сделок, $5,1 млрд;
- Индия: 187 сделок, $2,5 млрд;
- Сингапур: 176 сделок, $2,2 млрд;
- Китай: 76 сделок, $1,8 млрд;
- ОАЭ: 54 сделки, $1,3 млрд;
- Франция: 97 сделок, $1,2 млрд;
- Германия: 86 сделок, $1,1 млн;
- Гонконг: 41 сделка, $912 млн;
- Канада: 92 сделки, $884 млн.
Несмотря на значительное замедление венчурных инвестиций в подавляющем большинстве стран мира, как отмечают аналитики, существуют некоторые индикаторы восстановления отрасли. В 2023-м средний размер сделки, по оценкам Innovate Finance, упал до $12,9 млн с $15,5 млн в 2022 году, хотя он по-прежнему выше среднего показателя в $10,3 млн, зафиксированного в 2012–2020 годах. В первой десятке азиатские страны впервые обеспечили больше инвестиций, чем европейские государства. Если рассматривать только европейский регион, то в топ-10 стран по объему инвестиций входят:
- Британия: $5,1 млрд (409 сделок);
- Франция: $1,2 млрд (97 сделок);
- Германия: $1,1 млн (86 сделок);
- Швейцария: $594 млн (76 сделок);
- Нидерланды: $261 миллион (39 сделок);
- Испания: $242 млн (54 сделки);
- Швеция: $200 млн (36 сделок);
- Дания: $106 млн (20 сделок);
- Италия: $102 млн (31 сделка);
- Бельгия: $95 млн (9 сделок).
![]() | Хотя в 2023 году экономические трудности стали серьезной проблемой для финтех-индустрии во всем мире, отрадно видеть, как британский финтех-сектор продемонстрировал значительную устойчивость, сохранив свою позицию второго по величине после США глобального инвестиционного центра, и удержав лидирующие позиции в Европе, — говорит Джанин Хирт (Janine Hirt), генеральный директор Innovate Finance. | ![]() |
В топ-5 крупнейших сделок 2023 года вошли:
- Stripe — $6,9 млрд (платежи, штаб-квартира в США);
- Rapyd — $950 млн (платежи, штаб-квартира в Британии);
- Xpansiv — $700 млн (товарный рынок, штаб-квартира в США);
- BharatPe — $520 млн (платежи, штаб-квартира в Индии);
- Ledger — $493 млн (криптовалютные сервисы, штаб-квартира во Франции).[2]
В каких странах больше всего финтех-стартапов стоимостью от $1 млрд
По состоянию на 2023 год США лидируют по количеству финтех-единорогов, то есть, компаний-стартапов, получивших рыночную оценку стоимости более $1 млрд. На втором месте в рейтинге находится Великобритания, а замыкает тройку Индия. Такие данные приводятся в исследовании Statista и CNBC, результаты которого обнародованы 26 октября 2023-го.
Согласно опубликованной статистике, в США находятся 134 финтех-единорога. Это, в частности, такие компании, как Stripe ($95 млрд), Chime ($25 млрд), Ripple ($15 млрд), Plaid ($13,5 млрд), Devoted Health ($12,6 млрд) и Brex ($12,3 млрд). В Великобритании действуют 27 стартапов в области финансовых технологий, чья рыночная стоимость превышает $1 млрд: это специалист в сфере онлайн-банкинга Revolut ($33 млрд), поставщик криптовалютных кошельков Blockchain.com ($14 млрд), а также разработчики платежных решений Checkout.com ($11 млрд), Rapyd ($8,75 млрд) и SumUp ($8,5 млрд). В Индии находятся 17 финтех-единорогов.
В рейтинг также вошли Китай (8 стартапов с оценкой более $1 млрд), Франция, Бразилия и Германия (в каждой стране по 6 финтех-единорогов), Мексика и Сингапур (по пять стартапов), Нидерланды (четыре единорога).
В исследовании говорится, что с точки зрения стоимости финансовых технологий наибольший вклад в мировую отрасль вносят США: здесь по состоянию на 2023 год находятся 8 из 15 крупнейших финансовых технологических компаний с совокупной стоимостью $1,2 трлн. Только на Visa и Mastercard приходится около $800,7 млрд. В США действует динамичный рынок финансовых технологий, не в последнюю очередь благодаря богатым инвесторам. Китай является второй по величине отраслью финансовых технологий: общая рыночная капитализация ее гигантов в рассматриваемой сфере составляет $338,92 млрд.[3]
Разработка открытых стандартов для облачного финтеха
27 июля 2023 года независимая некоммерческая организация Fintech Open Source Foundation (FINOS) объявила о разработке глобальных открытых стандартов для развертывания общедоступного облака в секторе финансовых услуг. Подробнее здесь.
Как будет развиваться мировой финтех в ближайшие годы
Объём мирового рынка финансовых технологий, по мнению аналитиков Boston Consulting Group (BCG) и QED Investors, в период с 2021-го по 2030 год увеличится приблизительно в шесть раз — с $245 млрд до $1,5 трлн. Такие данные приводятся в отчёте, опубликованном 3 мая 2023 года.
Эксперты отмечают, что финтех-сектор имеет огромный потенциал роста. По оценкам, в 2021 году суммарный объём глобальной отрасли финансовых услуг составлял примерно $12,5 трлн. От этой суммы на финтех-сегмент пришлось только около 2%. К 2030-му, полагают авторы исследования, финансовые затраты в мировом масштабе достигнут $21,9 трлн, а на долю финтех придётся 7%. Говорится, что финансовые технологии имеют особенно хорошие перспективы на развивающихся рынках. Согласно подсчётам, приблизительно 1,5 млрд взрослых во всём мире до сих пор не имеют доступа к банковским услугам, а ещё 2,8 млрд человек обеспечены банковскими сервисами в недостаточной степени, то есть, не имеют банковской карты. В сумме это составляет более половины населения планеты. Более того, почти 44% взрослых в глобальном масштабе по-прежнему сильно зависят от наличных денег для совершения крупных транзакций.
В 2022 году финтех-сектор столкнулся со сложностями, обусловленными сформировавшейся макроэкономической ситуацией, рыночными неопределённостями и резко снизившейся покупательной способностью потребителей. Однако, полагают аналитики, эти проблемы представляют собой краткосрочную «заминку» на пути долгосрочного роста.
![]() | Развитие финтеха всё ещё находится на ранней стадии — данное направление продолжит революционизировать индустрию финансовых услуг, какой мы её знаем. Более половины населения мира по-прежнему не имеет доступа к банковским услугам или получает недостаточное банковское обслуживание, а технологии продолжают стремительно открывать новые варианты предоставления сервисов, — говорит Дипак Гоял (Deepak Goyal), управляющий директор BCG. | ![]() |
Азиатско-Тихоокеанский регион (APAC), исторически малоосвоенный рынок с совокупным доходом от финансовых услуг почти в $4 трлн, по мнению авторов отчёта, к 2030 году опередит США и станет ведущим мировым финтех-рынком. В течение рассматриваемого периода показатель CAGR (среднегодовой темп роста в сложных процентах) здесь ожидается на уровне 27%. Этот рост будет обеспечен в первую очередь развивающимися странами, поскольку в них сосредоточены крупные финтех-компании, многочисленное население, не охваченное банковскими услугами, большое количество малых и средних предприятий, а также технически подкованная молодежь.
Северная Америка, в которой действует крупнейшая в мире индустрия финансовых услуг, останется важнейшим рынком финтех-технологий и инновационным центром. Соответствующий сегмент, по прогнозам, вырастет к 2030-му в четыре раза — до $520 млрд, а показатель CAGR окажется на отметке примерно 17%. Великобритания и Европейский союз вместе взятые представляют собой третий по величине рынок финансовых учреждений в мире, и ожидается, что к 2030 году они продемонстрируют значительный рост сектора финансовых технологий. Затраты в финтех-сегменте в этом регионе, по оценкам, вырастут пятикратно в период с 2021-го по 2030 год, а платёжный сектор станет ключевым направлением развития. Латиноамериканские рынки во главе с Бразилией и Мексикой, по прогнозам, продемонстрируют среднегодовой темп роста затрат в размере 29% в течение рассматриваемого периода. В отчёте также говорится, что величина CAGR в финтех-сегменте в Африке составит 32% до 2030 года, а ключевыми рынками станут Южная Африка, Нигерия, Египет и Кения.[4]
Названы 4 главных финтех-тренда
23 января 2023 года международный платежный интегратор PayU обнародовал список главных трендов, которые определят дальнейшее развитие рынка финансовых технологий.
Как отмечает Дэниел Коэн (Daniel Cohen), директор по продуктам в PayU, в 2022-м по сравнению с 2021 годом наблюдалось замедление роста во многих финтех-секторах, включая банковское дело и страхование. Объясняется этого глобальными макроэкономическими сложностями, высоким уровнем инфляции и общими неопределённостями. В то же время рецессия зачастую способствует инновациям и появлению сильных игроков. Список четырёх трендов в 2023 году выглядит следующим образом:
1. Трансформация сегмента трансграничных платежей
Компании продолжают уделять приоритетное внимание оптимизации внутренних процессов и сокращению расходов. Новые бизнес-модели и инновационные платёжные системы могут обеспечить менее дорогие и более эффективные трансграничные платежи, удовлетворяя существующие потребности отрасли. Отмечается, что такие транзакции являются ключевыми для международных клиентов. Исследование показало, что покупатели во многих регионах совершают покупки в интернете у международных ретейлеров. Электронная коммерция в 2023-м будет способствовать дальнейшей трансформации сегмента трансграничных платежей.
2. Инновации платёжных систем
Использование криптовалюты и блокчейна в качестве средств оплаты имеет ряд преимуществ по сравнению с традиционными способами, но лишь небольшое число стран, финансовых учреждений и регулирующих органов приняли эти методы. Чтобы повысить доверие к криптоиндустрии и удовлетворить потребность в единообразном надзоре за соблюдением нормативных требований на криптовалютных рынках по всему миру, требуется эффективное регулирование в данном сегменте. На этом фоне финтех-сектору, по мнению авторов отчёта, следует продолжать проявлять инициативу. Предприятиям предстоит создавать передовые платёжные сервисы и продукты с прицелом на клиентов.
3. Обеспечение безопасности потребителей и платежей
Способы оплаты, как традиционные, так и совершенно новые, постепенно оцифровываются, что требует дополнительной безопасности и предотвращения онлайн-мошенничества. По оценкам Statista, мировой рынок электронной коммерции в 2022 году потерял по вине киберпреступников около $41 млрд, а 2023-м, как ожидается, этот показатель вырастет до $48 млрд. Поэтому предприятия должны уметь эффективно выявлять проблемы, чтобы клиенты могли совершать безопасные покупки в интернете. В частности, важно иметь надёжное решение для защиты от мошенничества, которое соответствует местным законам и использует передовые протоколы безопасности.
4. Прозрачность платежей
Индустрия финансовых технологий продолжает обеспечивать прозрачность своих продуктов и услуг, особенно в кредитных сделках. Причём в сложившейся макроэкономической обстановке важность кредитования возросла. Чтобы уберечь клиентов от бездонных долговых ям, по мнению специалистов, необходимо внедрять инновационные схемы кредитования, которые при этом должны сохранять прозрачность. Отмечается, что 2023-й обещает стать ещё одним годом с продолжающимся инфляционным давлением и увеличивающейся стоимости жизни. Финтех-индустрии предстоит справиться с этими проблемами. В 2023-м и в последующие годы внедрение инноваций, полагают эксперты, будет иметь решающее значение для предоставления потребителям более широких возможностей и обеспечения того, чтобы компании постоянно повышали пользовательский опыт и ожидания от покупок в интернете.[5]
2022
Почему для индийского финтех-рынка наступили тяжелые времена
28 декабря 2022 года Bloomberg обнародовал прогноз эксперта консалтинговой компании Bain & Company Ракеша Пожата (Rakesh Pozhath): аналитик полагает, что финансово-технологический сектор Индии ожидают сложные времена. Подробнее здесь
Visa и Mastercard становятся ненужными
21 ноября 2022 года на страницах деловой газеты Financial Times появилась статья, посвящённая трансформации мирового платёжного рынка. Эксперты говорят, что Visa и Mastercard испытывают всё большее давление со стороны новых цифровых сервисов. Подробнее здесь.
Дубай - центр притяжения финтех-стартапов
В середине февраля 2022 года на портале The Next Web вышла статья, рассказывающая о том, как Дубай стал местом притяжения финтех-стартапов. По словам обозревателей, развивающаяся цифровая экономика в сочетании с инновационными решениями в регионе объединяющий страны Магриба и Ближнего Востока делают Дубай привлекательным местом для запуска или масштабирования стартапа для все большего числа глобальных предпринимателей. Подробнее здесь.
7 главных трендов в финтехе
В январе 2022 года аналитики Digital Horizon составили свой прогноз по главным трендам на рынке финансовых технологий в 2022 году. Для каждой из фундаментальных тенденций в области финтеха экспертами были предложены оптимистичные сценарии развития событий.
Демократизация рынка непубличных активов
Рынок становится более прозрачным, розничным инвесторам открываются новые возможности: маркетплейсы для операций с акциями частных компаний, инструменты для управления капиталом или финансирование новых бизнес-моделей, включая цифровые активы.
Сценарий: Регуляторы либо ограничат доступ массовых инвесторов к рынку непубличных активов, либо смогут найти баланс между желанием людей зарабатывать больше и заботой об их финансовой безопасности. Регуляторам придется научиться работать в новых реалиях, а не просто издавать больше запретов.
Продукты для самозанятых
Самозанятые сталкиваются с проблемами при получении финансирования: большинство банков не умеет работать с теми, у кого непостоянный доход. Финтехи могут предложить скоринговые и кредитные решения на основе транзакций на платформах для фрилансеров или инструменты для управления рисками и финансовой стабильностью.
Сценарий: Принципы продуктов для самозанятых либо будут перенесены в мейнстрим и в целом изменят подходы к скорингу, либо останутся нишевыми решениями.
Финтех для открытых экосистем
Открытые экосистемы, объединяющие независимых игроков, стали новым каналом дистрибуции, который помогает противостоять маркетплейсам и другим видам централизованных платформ. Активно развиваются универсальные чекаут-сервисы и встраиваемые инвестпродукты.
Сценарий: Если независимые игроки объединятся, усилится фрагментация финансового рынка и специализация финтех-решений. Если наоборот - будет расти отрыв закрытых экосистем, централизованных платформ и маркетплейсов.
Пост-Big Data эпоха
Чтобы повысить качество аналитики, компании развивают более избирательный подход к данным - с учетом пользовательских сценариев. Развиваются финтех-решения, которые используют синтетические данные, проводят аудит информации или специализируются на обработке определенных типов данных.
Сценарий: Либо появится монополист - централизованная система, знающая все обо всех. Либо усилится специализация в обработке данных, и компании-потребители будут покупать сигналы, имеющие вес в определенном сценарии.
Токенизация реального мира
Реальным секторам мировой экономики необходимо дополнительное финансирование для преодоления кризиса, вызванного пандемией COVID-19. Чтобы привлечь его, реальному сектору предстоит переструктурировать и токенизировать имеющиеся неликвидные активы. Инфраструктура для оцифровки прав и операций с новыми классами активов уже создается.
Сценарий: Токенизация будет глубоко интегрирована с другими бизнес-процессами, что позволит решать нестандартные кейсы.
Финтех для метавселенных
В метавселенной потребление происходит в реальном времени и не ограничивается одной платформой. Они предоставляют пользователям расширенные возможности для персонализации взаимодействия. Поэтому появится больше финансовых продуктов, встраивающихся по запросу. Будет расти и сегмент решений для управления репутационными данными.
Сценарий: Зависит от того, какой путь выберут создатели метавселенных: полностью децентрализованный, когда в соответствии с принципами Web 3.0 права пользователей по управлению данными и контентом расширяются, или более централизованный, когда контроль будет на стороне компаний-разработчиков.
«Зеленый» финтех
Правительства принимают программы по достижению углеродной нейтральности, промышленность - перевооружается, а инвесторы - активнее поддерживают «зеленые» проекты. Например, используя калькуляторы, рассчитывающие личный углеродный след пользователя.
Сценарий: «Зеленый» финтех станет мейнстримом, вопрос лишь, насколько быстро: через 3-5 или 10-15 лет. Тренд ускорится, если регуляторы и общество потребуют, чтобы параметры ESG-устойчивости использовались в скоринге и кредитных моделях и влияли на принятие решений о финансировании.[6]
2021
Годовой объем глобального финтех-рынка оценен в $245 млрд
По итогам 2021 года объём мирового финтех-рынка достиг $245 млрд, из которых приблизительно $225 млрд пришлось на банковскую сферу, а оставшиеся $20 млрд — на сегмент страхования. Такие цифры приводятся в отчёте Boston Consulting Group (BCG), обнародованном 3 мая 2023 года.
Отмечается, что ещё пять лет назад (по отношению к началу 2023-го) финтех-компании воспринимались в значительной степени второстепенными по отношению к индустрии финансовых услуг. Однако пандемия COVID-19 послужила катализатором, спровоцировав стремительное развитие соответствующего сегмента. В результате финтехи стали мейнстримом в определённых областях, особенно в сфере платежей и транзакционных банковских операций.
За последнее десятилетие (к началу 2023 года) финтех-компании привлекли финансирование на сумму более $500 млрд. На пике своего развития в 2021 году финтехи представляли примерно 9% от общего объёма оценок финансовых услуг в мире, а их суммарная публичная стоимость достигла $1,3 трлн. При этом в 2021 и 2022 годах на криптовалютный сектор пришлось более $50 млрд финансирования.
Однако, как отмечается в отчёте, с апреля 2022 года финтех-рынок столкнулся со значительными сложностями из-за сформировавшейся макроэкономической ситуации, кризиса, высокого уровня инфляции и резко снизившейся покупательной способности потребителей. Оценки упали во всех сегментах и во всех географических регионах, а финансирование финтех-компаний стремительно пошло вниз. Так, объём вложений на начальном этапе в 2022 году составил около $4,6 млрд, что на 24% меньше по сравнению с предыдущим годом ($6,1 млрд). Финансирование раундов Series A и Series B в годовом исчислении уменьшилось на 37% и 38% соответственно — до $9,7 млрд и $12,6 млрд. Падение на этапах Series С и Series D составило 48% — до $11,8 млрд и $9,6 млрд по итогам 2022 года. На этапе Series Е зафиксировано снижение на 72% — до $6 млрд.
Reimagining the Future of Finance
Инвестиции в мировой финтех достигли рекордных $210 млрд
17 февраля 2022 года аналитики KPMG опубликовали исследование, согласно которым инвестиции в финтех резко возросли за предыдущий год, несмотря на продолжающуюся пандемию коронавируса COVID-19. В 2021 году инвесторы вложили в разработчиков финансовых технологий в общей сложности $210 млрд, что почти на $90 млрд больше, чем годом ранее, но немного меньше, чем сумма инвестиций в 2019 году ($214 млрд).
За двенадцать месяцев 2021 года успешно завершилось более 5 600 сделок - сделок всех форм и размеров, от небольших инвестиций в стартапы (посевные инвестиции) и инвестиций в растущие стартапы (инвестиции серии А или В) до инвестиций в устоявшихся игроков (инвестиции серии С или D) и полных приобретений.
Европейские финтех-компании (в отчете KPMG регион объединен с Ближним Востоком и Африкой, или EMEA) установили новый рекорд с общим объемом вложенных инвестиций в размере $77 млрд.
Венчурный капитал был самым крупным источником финансирования финтех-проектов. Венчурные капиталисты заключили около 4700 сделок, общая стоимость которых составила $115 млрд. Фонды прямых инвестиций (которые больше внимания уделяют финтех-компаниям на поздних стадиях и на стадии расширения) инвестировали в компании $12 млрд в рамках примерно 140 сделок.
Корпоративные инвестиции в финтех (также известные как корпоративные венчурные инвестиции) в 2021 году также выросли, и составили $83 млрд. Количество сделок резко выросло - почти на 300 и достигло нового рекордного уровня — 820 сделок.
В самом крупном инвестировании в финтехе в 2021 году участвовала американская компания Generate, которая привлекла $2 млрд. Также эксперты отметили привлечение инвестиций Klarna ($1,2 млрд), Nubank ($1,1 млрд), Chime ($1,1 млрд), FTX ($1,0 млрд) и N26 ($900 млн).
Что касается приобретений, то приобретение Refinitiv Лондонской фондовой биржей (LSE) стало крупнейшей сделкой в сфере финтеха ($14,8 млрд).
По всем направлениям платежные услуги, кибербезопасность финансового сектора, insurtech (технологии в страховании) и устойчивость были наиболее востребованными областями инвестиций. Инвестиции в сервисы, ориентированные на криптовалюты и блокчейн, достигли рекордных $30 млрд. Приток средств инвесторов в компании, занимающиеся платежными технологиями, составил $51,7 млрд, в компании сферы кибербезопасности финансового рынка - $4,9 млрд.
![]() | 2021-й был невероятным годом для глобальных инвестиций в платежный сектор, чему во многом способствовало ускоренное развитие цифровых трендов, растущее внедрение и использование цифровых и бесконтактных платежей, а также подъем спрос на альтернативные способы оплаты, такие как «купи сейчас, а плати потом», - говорится в исследовании. | ![]() |
Хотя венчурные инвестиции в платежном сегменте в 2021 году обновили рекорд, сделки по слияниям и поглощениям (M&A) стали доминирующими в этом секторе. Специалисты отмечают продажи датской финтех-компании Nets конкурирующей Nexi за $9,2 млрд и покупку японской Paidy платежной системой PayPal за $2,7 млрд.
Повышенное внимание венчурных инвесторов было приковано к цифровым банкам, среди которых - Chime, Revolut и Varo, которые в 2021 году привлекли $1,1 млрд, $800 млн и $510 млн соответственно.
В исследовании также говорится об обострении конкуренции на американском рынке платежных сервисов, на котором зарубежным игрокам приходится непросто. Так, европейские стартапы N26 и Monzo Bank вынуждены были покинуть США во многом из-за особенностей местного регулирования финансового рынка.
В 2021 году инвестиции в Insurtech-стартапы в мире достигли $14,4 млрд против $16,3 млрд. Количество сделок на этом рынке при этом выросло - с 327 до 418. В крупнейших раундах финансирования разработчиков технологий для страхования участвовали MediTrust Health ($308 млн), Acko ($255 млн) Bolttech ($247 млн), At-Bay ($205 млн) и Leocare ($118 млн).[7]
Лондон и Дубай лидируют по объёму инвестиций в финтех
В 2021 году Лондон привлек больше иностранных инвестиций в финансовые компании, чем любой другой город.
Столица Британии привлекла 600 млн фунтов (764 млн долларов) инвестиций в 114 проектов в сфере финансовых и профессиональных услуг в 2021 году. По этому показателю он опережает Дубай, Сингапур, Нью-Йорк и Париж.
3 прогноза по финтеху от IDC
В середине февраля 2021 года аналитики IDC опубликовали исследование IDC FutureScape: Worldwide Financial Services 2021 Predictions, в котором рассмотрели возможное развитие глобальных финансовых технологических сервисов в течение года. По словам экспертов, управление рисками вновь станет ключевым фактором инвестиций и бизнес-решений. Финансовые учреждения должны гарантировать, что могут противостоять высокой просроченной задолженности, а инвестиции будут поступать в системы принятия кредитных решений, взыскания и возвратов, а также системы управления активами и пассивами.
В связи с этим аналитики представили ряд прогнозов в сфере финтеха, которые повлияют на ИТ-отрасль, а также на покупателей и поставщиков технологий:
- Прогноз № 1: к середине 2021 года 50% решений о кредитовании в розничном банкинге будут осуществляться с помощью финансовых технологий, что указывает на быстрое укрепление сотрудничества между банками и финтехом.
- Прогноз № 2: к 2024 году 50% транзакций в отделениях будут проводиться в виде предварительно подготовленных транзакций или встреч, которые инициируются на цифровых платформах и выполняются с помощью принадлежащих банкам технологий.
- Прогноз № 3: к 2024 году 75% всех потребительских кредитов и кредитов малому бизнесу будут выдаваться за счет автоматизированных процессов с поддержкой ИИ.
![]() | В 2021 году особо выделяется одно направление - кредитование. Кредитование служит индикатором возможного роста доходов и прибыльности банков, а способность выдавать кредиты в условиях кризиса привлекает внимание многих организаций, - отметил заместитель вице-президента IDC Майкл Аранета (Michael Araneta). | ![]() |
Однако в 2021 году ожидается появление и других тенденций в деятельности банков и страховщиков, связанных с финтех. Хотя в начале 2021 года финтех-компании столкнулись с различными проблемами, многие финансовые учреждения проявляют готовность к сотрудничеству. Это можно отметить даже по самым традиционным деловым операциям, таким как кредитование и прием депозитов. Аранета отмечает, что экосистема кредитования переживает радикальные преобразования.
![]() | Если раньше банки владели всей цепочкой создания стоимости кредитования от предоставления до обслуживания, то теперь акцент смещается на специализацию в отдельных частях общей цепочки создания стоимости цифрового кредитования, - поясняет Аранета. - Банки и финансовые учреждения стремятся наращивать возможности, чтобы эффективно управлять различными компонентами цепочки создания стоимости посредством сотрудничества с финтех-компаниями. | ![]() |
Кроме того, на первый план вышли приоритеты в обеспечении качества обслуживания клиентов. Директор по исследованиям IDC Ганеш Васудеван (Ganesh Vasudevan) отмечает:
![]() | Опыт 2020 года вселил уверенность в банки, которым пришлось работать с цифровыми транзакциями. Благодаря инвестициям в облако, виртуализированную инфраструктуру и системы платежей в реальном времени они могут справиться с резким ростом использования цифровых каналов среди клиентов и персонала. Меры по управлению операционными рисками позволили им пережить изоляцию, и теперь финансовые учреждения способны поддерживать появление новых форм взаимодействия с клиентами. | ![]() |
По словам исследователей, финансовые институты сталкиваются со множеством проблем: новые конкуренты, демографические сдвиги, растущие ожидания клиентов и меняющиеся требования регуляторов. Технологии предлагают решения, позволяющие банкам и другим финорганизациям сократить затраты и стать более эффективными.[8]
2020
Глобальные инвестиции в финтех-проекты сократились на 13%, до $42,14 млрд - CB Insights
В 2020 году объем венчурных инвестиций в финтех-проекты в мире достиг $42,14 млрд, что на 3% меньше, чем годом ранее. Количество раундов финансирования сократилось еще сильнее - на 13%, до 1991 сделок. Об этом свидетельствуют данные аналитиков CB Insights.
Согласно их расчетам, в четвертом квартале 2020 года было совершено 522 инвестиционных сделки в финтех-отрасли, что на 11% меньше показателя годичной давности. Столь слабая динамика наблюдалась последний раз в третьем квартале 2019 года. На раунды серий A, B и C пришлось 90% сделок. Более высокая активность в сделках на ранней и средней стадии объясняет, почему доля мега-раундов (сделки более $100 млн) в общем объеме финансирования упала с 59% до 44%, отмечают исследователи.
Финтех-индустрия набирает обороты в Южной Америке. С 2016 по 2020 года финансирование таких стартапов в регионе выросло на 64%. Около 40% сделок за этот период пришлось на альтернативные кредитные и платежные компании. В этом регионе доступ к кредитованию, а также получению и отправки средств потребителями и предприятиями сопряжен с определенными проблемами. Некоторые стартапы, в том числе Creditas и dLocal, предложили эффективные сервисы для решения этих задач, за счет чего в 2020 году и привлекли значительную сумму средств.
Европа впервые обогнала Азию по количеству сделок за квартал, последний раз Европа занимала лидирующие позиции во втором квартале 2019 года. Активность в Европе выросла на 6%, а в Азии упала на 2%. Однако финансирование финтех-проектов в Азии выросло на 10%, тогда как финансирование европейских компаний упало на 17%.
В 2020 году активность в сфере слияний и поглощений выросла на 25%. Например, Visa и Stripe совершили покупки на развивающихся рынках, поглотив YellowPepper и Paystack соответственно. Поставщики рыночных данных Bloomberg и FactSet купили компании для дополнения собственных предложений - Second Measure и Truvalue Labs соответственно.
CB Insights исследовала глобальные инвестиционные особенности в финансовых технологиях в ключевых сегментах:
Платежные проекты привлекли более $12 млрд в 2020 году, произошло увеличение на 3%. Количество сделок за тот же период снизилась на 7% до 337. Примечательно, что в 2020 году было 37 мега-раундов, по сравнению с 30 в 2019-м.
Банковский сектор: при росте объема финансирования компаний цифрового банкинга на 12% количество сделок не изменились.
Альтернативное кредитование: инвестиционная активность в альтернативном кредитовании значительно снизилась в 2020 году - примерно 35%. Это касается как числа сделок, так и объема вложений в них. Количество мега-раундов также снизилось - с 25 в 2019 году до 15 в 2020 году.
Управление капиталом: число сделок по инвестированию в такие компании уменьшилось на 11% за 2020 год. Однако объем финансирования увеличился на 86% благодаря 10 мега-раундам, на которые в 2020 году пришлось 50% от общего финансирования.
Страхование: активность по сделкам с insurtech-компаниями в течение 2020 года оставалась неизменной, но финансирование упало на 6%. Тем не менее, в 2020 году произошло несколько IPO, в том числе листинг Lemonade, Root Insurance и Metromile.
Рынки капитала: объем финансирования вырос на 21%, но активность сделок снизилась на 13% по мере увеличения количества раундов. Учтены только мега-раунды на 60% от общего объема финансирования в 2020 году. Кроме того, количество мегафондов увеличилось более чем вдвое с 13 в 2019 году до 27 в 2020 году.
Малый и средний бизнес: финансирование и количество сделок увеличились на 18% и 13% соответственно. Второй квартал 2020 года внес наибольший вклад в финансирование и рост сделок - 41% и 29% соответственно.
Недвижимость: финансирование риэлторских компаний упало на 43%. В годовом сопоставлении активность сделок снизилась на 23%. Квартальная деятельность по сделкам не демонстрировала рост с третьего квартала 2019 года.[9]
Эксперты Digital Horizon спрогнозировали развитие финтех-рынка в 2021 году
Digital Horizon 23 декабря 2020 года сообщила прогноз развития финтех-рынка в 2021 году.
Исследование наглядно показывает, как развиваются основные тренды на финансовых рынках Европы и России.
2020 год ускорил процессы трансформации, начавшиеся раньше, а также высветил системные проблемы, которые финансовый мир пока не научился решать.
Тренд №1. Банкинг вне банковских приложений
2021 год будет дальше отодвигать банки от клиентов. Инструменты embedded finance позволяют интегрировать платежи, дебетовые карты, кредиты, страховки, и даже инвестиционные инструменты практически в любые нефинансовые продукты. Например, кредит вы сможете получить прямо на сайте интернет-магазина или компании-поставщика без заполнения анкет. А деньги можно будет перевести через приложения, которые, казалось бы, не имеют никакого отношения к финансам. Такой подход увеличит прибыль банков и финтехов, поскольку позволит конкурировать с игроками, которые пытаются загнать клиентов в свои банковские приложения.
Тренд №2. Данные в прямом эфире
Информация о финансовом положении клиентов стала устаревать с такой скоростью, что для принятия решений банкам нужно ее отслеживать практически в реальном времени. Но чем больше данных, тем выше нагрузка на data-департаменты, а значит, увеличивается и стоимость вычислений. Поэтому вероятен бурный рост аналитических и скоринговых продуктов, предоставляющих инсайты в реальном времени и умеющих не только рассчитывать исторический скоринг, но и прогнозировать на основе big data.
Тренд №3. Перерождение страховок и кредитов
Пользовательские сценарии заставляют иначе взглянуть на традиционные финансовые продукты: страховки заходят на территорию кредитов, кредиты появляются там, где всегда господствовали страховки, возникают гибридные модели, сочетающие кредитную и страховую составляющие. Например, решения для финансирования депозитов при аренде недвижимости.
Тренд №4. Беспилотные финансы
2020 год еще больше «расшатал» финансовую дисциплину и заставил людей искать иные способы, как сохранить и приумножить сбережения. Ответом на эту потребность могут быть автоматизированные финансовые решения, первыми прототипами которых стали банковские счета-«копилки». Но финтех-продукты способны на большее. И обычные пользователи, и бизнес ждут автоматического казначея, который будет распределять денежные средства по счетам банков, предлагающих лучшие условия.
Тренд №5. Платежи без посредников
Пандемия привела к резкому росту онлайн-платежей и обострила вопрос стоимости транзакций. Бизнес актуализирует запрос на альтернативные способы онлайн-платежей, в том числе с использованием электронных кошельков, QR-кодов, криптовалют. Безусловно, международные платежные системы не исчезнут. Однако активно будут развиваться решения, которые повлияют на изменение роли Visa, MasterCard и банков-эквайеров.
Тренд №6. Конструктор финансовых технологий
Традиционные финансовые организации ускорили обновление инфраструктуры и переход в digital, и это привело к развитию тренда на упрощение цифровой инфраструктуры. В краткосрочной перспективе речь о low-code разработках (то есть с минимальными требованиями к знанию кода), а в долгосрочной — no-code решениях. В будущем банки смогут собирать кастомизированные решения, которые будут максимально отвечать потребностям клиентов.
Тренд №7. Расцвет цифровых активов
Вслед за Китаем десятки стран объявили в 2020 году о том, что начинают разработку собственных цифровых валют или изучают — как Россия — такую возможность. Параллельно регуляторы усилили контроль за криптовалютами, обязав криптосервисы идентифицировать пользователей точно так же, как это делают банки. В результате многие игроки финансовой отрасли изменили свое отношение и настроились на создание гибридной модели с цифровыми активами. PayPal, BBVA и Visa уже запустили крипторешения, остальные — внимательно следят за лидерами. В ближайший год с большой вероятностью крупные игроки будут не только разрабатывать собственные, но и интегрировать сторонние криптопродукты.
Алан Ваксман, основатель и управляющий партнер Digital Horizon:
![]() | 2021 год будет дальше отодвигать неэкосистемные банки от клиентов, демонстрируя, насколько ограниченную ценность имеют банковские приложения сами по себе. Растущая конкуренция с финтехами подталкивает традиционные финансовые организации к поиску точек соприкосновения с клиентами через сторонние продукты и сервисы, в которые с помощью технологий embedded finance можно интегрировать традиционную функциональность ― платежи и кредиты. Это могут быть маркетплейсы, агрегаторы, бухгалтерские программы, бизнес-планировщики, игры, стриминговые сервисы ― любые цифровые пространства, где пользователи потребляют продукты или услуги. Такой подход позволяет банкам одновременно обслуживать миллионы транзакций и сокращать расходы на привлечение клиентов и содержание инфраструктуры. Изменения будут постепенными, но в то же время глубокими, системными и долгосрочными: банки постепенно превращаются в регулируемые SaaS-компании. | ![]() |
Встретившись в 2020 году с одними и теми же вызовами, финансовые системы России и Европы реагируют на них по-разному. Пока в России компании продолжают строить экосистемы и супераппы, знающие все о жизни человека, а также универсальные инструменты принятия решений, игроки европейского рынка делают ставку на open banking и узкие ниши, чтобы на основе данных разных банков помогать сегментированным аудиториям в отдельных сферах жизни. В то же время обе финансовые экосистемы объединяет стремление предоставить пользователям — как физическим, так и юридическим лицам — возможность принимать лучшие финансовые решения. И это, безусловно, главный долгосрочный финтех-тренд.
Raiffeisen Bank: Финтех- тренды
2019
Инвестиции в финтех-компании упали из-за Китая
Глобальный объём инвестиций в разработчиков финансовых технологий в 2019 году составил $53,3 млрд, снизившись на 3,7% относительно 2018-го. Спад произошёл вследствие снижения инвестиционной активности в Китае, что, в свою очередь, связано с обострением торгового конфликта между Пекином и Вашингтоном, свидетельствуют данные консалтинговой компании Accenture. Исследование было проведено совместно с аналитической фирмой CB Insights, специализирующейся на изучении рынка венчурного финансирования.
По оценкам экспертов, в 2019 году на финтех-рынке было заключено 3472 инвестиционных сделки против 3251 годом ранее, когда объём вложений измерялся рекордными $55,3 млрд. Несмотря на уменьшение количества денежных средств, которые получили финтех-стартапы, 2019 год оказался вторым по инвестициям с 2013 года, отмечает издание South China Morning Post.
Оно также напоминает, что максимум в 2018 году был достигнут во многом благодаря компании Ant Financial Services (известна в первую очередь как владелец платёжной системы Alipay), которая тогда привлекла в общей сложности $14 млрд. Без учёта этой цифры инвестиции в финтех-секторе в 2019 году подскочили бы на 29% и обновили рекорд.
![]() | Несмотря на высокий спрос на финансовые технологии во всём мире, вполне вероятно, что по мере взросления стартапов инвестиции будут перетекать в быстрорастущие экономики, где по-прежнему существует огромный не получивший должного отклика потребительский и корпоративный рынок, жаждущий инноваций, — говорит старший управляющий директор в сфере финансовых услуг Accenture Джулиан Скан (Julian Skan). | ![]() |
Несмотря на будущий потенциал развивающихся рынков, финтех-инвесторы продолжали отдавать предпочтение Соединенным Штатам, которые сохранили первое место по финансированию соответствующих стартапов. Суммарная стоимость инвестиционных сделок в США по итогам 2019 года подскочила на 54% до $26,1 млрд. В Британии вложения выросли на 63%, до $6,3 млрд. Существенный рост инвестиций также зарегистрирован в Индии, Бразилии и Германии.
В США, Европе и Азии сократилось число сделок на ранних стадиях (посевной раунд и раунд А) и выросло число сделок на стадии раунда В и выше. Это говорит о том, что на рынке появляется все больше зрелых стартапов.
Общий объём инвестиций в финтех-компании на азиатском рынке в 2019 году сократился до $7 млрд с $23 млрд годом ранее. Несмотря на спад, эксперты видят в этом рынке потенциал.
![]() | Хотя Азия может показаться далёкой от таких финансовых учреждений, которые работают в большинстве стран с развитой экономикой, рост инвестиций в Азии позволит технологиям улучшить положение новичков и подрывать положение лидеров, — считают авторы доклада Пол Гестро (Paul Gestro) и Амит Гупта (Amit Gupta). — При достаточно открытой государственной политике в большей части Азии и в целом неразвитой банковской сфере, которая позволяет процветать инновациям, масштабирование будет происходить быстро. | ![]() |
В отчете Accenture говорится, что в 2019 году почти половина от всего объема инвестиций — $17,2 млрд — в финтех пришлась на 83 крупнейшие сделки объёмом от $100 млн. Эти сделки совершали зрелые стартапы, которые предпочли частное финансирование выходу на биржу.
Всего в мире стало 67 финтех-единорогов с общей оценкой $244,6 млрд. Из них в 2019 году единорогами стали 24 компании, в том числе восемь — в четвертом квартале: Next Insurance, Ebanx, Riskified, Rapyd, Wefox Group, Ripple, Bright Health и Figure.[1]
Россия вошла в тройку стран по популярности финтех-услуг
Россия вошла в тройку стран по популярности финтех-услуг. Об этом свидетельствуют результаты исследования EY, обнародованные 21 ноября 2019 года.
Эксперты оценили индекс проникновения финтех-услуг в России в 82%. Более высокий показатель лишь в Китае и Индии (87%). В пятёрку лидеров также вошли ЮАР (82%) и Колумбия (76%).
Как отмечает РБК, по сравнению с исследованием в 2017 году тройка государств с наибольшей долей населения, пользующегося финтех-сервисами, изменений не претерпела. При этом степень проникновения таких услуг в РФ за два года увеличилась на 39 п. п., в Индии и Китае — на 35 и 18 п. п. соответственно.
Высокую популярность финтех-услуг среди россиян эксперты связывают с молодостью финансовой системы, в результате чего потребители проще воспринимают технологические новинки.
![]() | Финансовая система России начала формироваться относительно недавно, и она не так консервативна, как в Европе, — говорит глава ассоциации «Финансовые инновации» Роман Прохоров. — Фактически от этапа сберкнижек мы сразу перешли на платежи с помощью мобильных телефонов. Сознание наших потребителей более восприимчиво к новинкам финтеха, чем и объясняется популярность этих услуг. | ![]() |
Наиболее популярные финтех-сервисы в России — это переводы и платежи: о таких услугах знают 100% опрошенных, а доля их пользователей достигла 90%. В других категориях осведомленность граждан составляет от 81 до 86%, но применение некоторых сервисов близко к нулю. К непопулярным услугам относятся, например, инвестиции в ценные бумаги — финтех-рынок зеркально отображает уровень развития классического финансового рынка страны.
Для исследования аналитики EY опросили около 27 тыс. пользователей на 27 рынках на пяти континентах. Респондентов просили оценить, насколько активно они пользуются финтех-сервисами.[2]
Accenture: Мировые финтех-инвестиции составили $22 млрд в первом полугодии
25 октября 2019 года стало известно, что компания Accenture изучила мировой объем инвестиций в финтех-сервисы в 2019 году в мире. Рост вложений продиктован увеличением спроса со стороны пользователей к финтех-услугам.
Финтех-компании – это «умные» онлайн сервисы, предоставляющие технологии для банковского и корпоративного финансирования, рынков капитала, страхования. В первом полугодии 2019 года вложения в финтех в мире составили $22 млрд.
В первом полугодии 2019 года по сравнению с аналогичным периодом 2018 года в США стоимость финтех-сделок выросла на 60%, достигнув $12,7 млрд. Большая часть привлеченных средств была связана с кредитованием стартапов и платежными сервисами.
В Великобритании инвестирование в финтех за аналогичный период почти удвоилось - до $2,6 млрд, а количество сделок выросло на 25%. В основном инвесторов привлекают челленджер-банки (банки, построенные с чистого листа на современных технологических платформах) и платежные компании.
В Германии вливания в финтех почти удвоились в первой половине 2019 до с $406 млн до $829 млн по сравнению с тем же периодом 2018 года. Привлечение средств в Швеции выросло в 4 раза до $573 млн, во Франции – на 50% до $423 млн.
Также наблюдается интерес инвесторов к этой сфере в странах Азиатско-Тихоокеанского региона: стоимость сделок в Сингапуре, например, выросла в четыре раза до $453 млн, в Австралии увеличилась втрое, до $401 млн. Спад по объему привлеченных финансов в основном коснулся Китая.
Большая часть инвестиций на мировом финтех-рынке приходится на проекты, связанные с платежами и займами – 28% и 25% соответственно. Еще 14% - на сервисы для сферы страхования.
По словам Рината Максутова, руководителя практики «Новые технологии» Accenture в России, более 80% россиян пользуются финтех-сервисами. Прежде всего, в сфере услуг по переводу денег и платежам. Он отмечает, что в России высока восприимчивость пользователей к инновациям в финансовом секторе.
![]() | В России значительное количество людей пользуется онлайн и мобильным банкингом, а так называемые челленджер-банки вроде «Рокетбанка» или «Тинькофф» получили широкую популярность в нашей стране гораздо раньше, чем их западные аналоги, говорит Ринат Максутов
| ![]() |
Такая же ситуация с использованием платежных сервисов вроде Apple Pay: Россия была одной из первых стран, где такие сервисы вырвались вперед по сравнению с другими способами платежей. По его мнению, это связано с сильной зарегулированностью финансовой отрасли на Западе, а также с консерватизмом поставщиков и потребителей финансовых услуг.
![]() | До сих пор во многих странах сложно найти терминал, принимающий бесконтактную оплату, а где-то вам до сих пор придется ставить подпись на чеке после оплаты картой. А уж о том, чтобы расплатиться в мелкой торговой точке, переведя деньги по номеру телефона, даже речи не идет, отмечает Ринат Максутов
| ![]() |
Вместе с тем, по его словам, российский финтех не выделяется большим количеством крупных сделок. Главными драйверами развития финтеха в России остаются традиционные банки, которые активно внедряют финансовые сервисы, выстраивая целые экосистемы вокруг себя.
McKinsey: 60% банков умрут. Их вытеснят ИТ- и финтех-компании
22 октября 2019 года консалтинговая компания McKinsey обнародовала исследование банковской отрасли, в которой эксперты предсказали закрытие многих банков в мире. Их вытеснят ИТ- и финтех-компании, уверены аналитики. Доклад был озаглавлен как The last pit stop? Time for bold late-cycle moves («Последний пит-стоп? Время для смелых шагов»).
![]() | Вероятно, это последний пит-стоп в этом цикле для банков, чтобы быстро переосмыслить свои бизнес-модели. Изобретательные, вероятно, станут лидерами в следующем цикле. Другие рискуют остаться сносками на полях истории, — сообщается в отчёте. | ![]() |
По словам специалистов, примерно 60% в мире не способны противостоять финансовому кризису и могут исчезнуть из-за этого. Для выживания им нужно «заново изобрести бизнес-модель» и брать пример с технологических компаний, вроде американской Amazon и китайской Ping. Последние привлекают клиентов за счет новых решений в наиболее прибыльных областях, например, обращают особое внимание на эквайринг, который традиционно приносил хороший доход банкам.
![]() | Мы считаем, что находимся в конце экономического цикла, и банки сейчас должны делать смелые шаги, потому что находятся не в лучшей форме. В конце экономического цикла никто не может позволить себе почивать на лаврах», — сказал агентству Bloomberg старший партнер McKinsey Каусик Ражгопал. | ![]() |
Под «смелыми шагами» он подразумевает вложения в развитие технологий, набор веса путем слияния с другими организациями и аутсорсинг.
По оценкам McKinsey, к 2019 году около одной трети всех банков в мире имеют проблемы из-за использования несовершенных бизнес-моделей, нехватки финансов и присутствия на неблагоприятных рынках. Если эти организации не смогут провести правильную трансформацию, они рискуют быть проданы более сильному конкуренту.
Аналитики консалтинговой компании советуют банкам как можно быстрее работать в двух основных направлениях: создавать новые технологии для увеличения рентабельности бизнеса и планировать сделки по слияниям и поглощениям, чтобы нарастить капитал. Эксперты считают важным процесс укрупнения банков, который, по их мнению, является единственным способом победить в технологической гонке.
В исследовании приводятся данные, согласно которым финтех-компании направляют на развитие технологий более 70% бюджета, тогда как традиционные банки — порядка 35%.
Авторы исследования указывают на неизбежность финансового кризиса пока под вопросом. Но в любом случае, сейчас у банков осталось немного времени, чтобы переосмыслить собственные модели и приспособиться.
Партнер McKinsey и один авторов исследования Чира Баруа (Chira Barua) полагает, что каждый банк может начать предпринимать меры, чтобы изменить свою судьбу и начать новый цикл укрепления своего финансового положения, однако время на это остаётся всё меньше.
![]() | Советы директоров и руководство должны уже сейчас активно обдумывать стратегические шаги вместо того, чтобы форсировать наступление цикла, который уведёт их в спад, — сообщил эксперт. | ![]() |
В отчете изложены ключевые приоритеты для банков, среди которых — интенсивное внедрение систем управления рисками на основе искусственного интеллекта, поиск уникальных групп клиентов, создание базы цифровых специалистов и использование инструментов для анализа данных.
В исследовании McKinsey перечисляются четыре категории, в которые могут быть включены банки по всему миру. Первая из них называется «лидеры рынка» в который входят 20% ведущих мировых компаний. На них приходится 100% экономической добавленной стоимости всей отрасли.
Вторая категория — гибкие компании. В неё входят 25% банков, которые сохранили лидерство на сложных рынках, в том числе в Европе
Третья категория — «последователи» — включает 20% банков, которые не достигли масштаба и слабее своих конкурентов, несмотря на благоприятную динамику рынка.
![]() | Они [последователи] подвержены риску спада и должны незамедлительно действовать, чтобы увеличить масштабы своего текущего бизнеса, изменить бизнес-модели для дифференциации и радикально сократить расходы, - говорится в отчете. | ![]() |
Наконец, в заключительную категорию входят «проблемные банки». К ним относится 35% организаций, находящихся на пороге продажи.
При этом эксперты указывают на неравенство в том, как относятся регуляторы к IT-компаниям и традиционным банкам. В любой стране кредитные организации испытывают регуляторное давление со стороны Центробанков. В частности, регулятор применяет требования по росту собственного капитала к банку, снижению коэффициента риска, заставляет отказываться от малоликвидных активов.
В сентябре 2019 года PwC Luxembourg и агентство по развитию Luxembourg for France заявили, что европейские банки и управляющие частные капиталами должны активно принять «амазонизацию» и внедрять потребительские технологии, движимые онлайн-платформами.
![]() | Поскольку финансовая индустрия Европы стоит на пороге амазонизации и сопутствующих ей важнейших тем, таких как инновации и технологии ESG (экологические, социальные и управленческие), более традиционные игроки должны сосредоточиться и заняться инвестированием, если хотят оставаться конкурентоспособным в глобальном масштабе», — уверен старший партнёр PwC Luxembourg Джон Паркхаус (John Parkhouse). | ![]() |
[3]
Примечания
2018: Инвестиции в финтехе составили $111,8 млрд; рост на 120%
В 2018 году глобальные инвестиции в сектор финансовых технологий достигли $111,8 млрд, увеличившись на 120% относительно показателя предыдущего года, равного $50,8 млрд. Об этом говорится в исследовании, составленном консалтинговой компанией KPMG.
В своих расчетах аналитики брали крупные сделки по слияниям и поглощения (M&A), а также венчурное финансирование и LBO (выкуп компании с помощью заемных средств).
Крупнейшими в 2018 году сделками в финтехе стали:
- инвестирование фонда Blackstone около $17 млрд в крупного поставщика данных и инфраструктуры для финансовых рынков Refinitiv;
- приобретение британской платежной системы WorldPay американской процессинговой компанией Vantiv за $12,9 млрд;
- покупка шведского финтех-стартапа iZettle американской платежной системой PayPal за $2,2 млрд;
- выкуп Blackhawk Network фондами Silver Lake и P2 Capital Partners за $3,5 млрд;
- поглощение производителя банковских терминалов VeriFone компанией Francisco Partners за $3,4 млрд.
Общее количество сделок в финтех-секторе по итогам 2018 года повысилось с 2196 против 2165 в 2017-м. В 2018 году было заключено три договора на сумму от $10 млрд и 14 контрактов на сумму более $1 млрд.
Инвестиции на европейском финтех-рынке в 2018 году выросли до $34,2 млрд с $12,2 млрд годом ранее. В США была зарегистрирована 1061 сделка на сумму $52,5 млрд, а во всех странах Северной и Южной Америки — 1245 сделок на $54,5 млрд. В Азиатско-Тихоокеанском регионе инвестиции в финтех почти удвоились и достигли $22,7 млрд в 2018 году.[1]
![]() | M&A в финтех-секторе вышли из возраста первоначального всплеска с довольно случайными сделками среди инноваторов раннего этапа. Теперь корпоративные и финансовые покупатели гонятся за более крупными и более целевыми инвестициями, которые помогут рационализировать работу вспомогательных служб, улучшить качество обслуживания цифровых клиентов и сократить издержки, — считает управляющий партнер Hampleton Partners Джо Гудсон. | ![]() |